Quant strateji backtesti nasıl okunur

Kısa yanıt: Backtesti yalnızca getiriye göre yargılamayın. Önce piyasa dönemini belirleyin; sonra maksimum drawdown, işlem maliyetleri, örnek dışı davranış ve en kötü rejimi inceleyin. Backtest, getiri ve risk açıklanabildiğinde yararlıdır.

Backtest gerçekte neyi yanıtlar

Bir backtest sorar: “Tanımlı bir kural tarihsel veri setinde koşsaydı ne olurdu?” Gelecek vaadi değildir ve stratejinin canlı yürütmeden sağ çıktığını kanıtlamaz.

En iyi kullanımı davranışı anlamaktır:

• strateji ne zaman katılır;
• kazanç ve kayıplar nasıl dağılır;
• kayıp dizileri ne kadar sürebilir;
• özsermaye eğrisi ne kadar düşebilir;
• sonuç ciro ve maliyetlere ne kadar duyarlıdır.

Kontrol 1: dönem ve piyasa rejimi

Yalnızca yükselen piyasayı kapsayan bir test, yatay veya düşen koşullar hakkında az şey söyler. Sorun:

1. Test ne zaman başlar ve biter?
2. Yüksek/düşük oynaklık, trend ve range içeriyor mu?
3. Hangi varlıklar, seanslar ve veri frekansları kullanılıyor?
4. Eksik veri, sağ kalan yanlılığı veya sonradan seçim sonucu etkileyebilir mi?

Tarih aralığı süs alanı değildir. Sonucun neyi destekleyebileceğini tanımlar.

Kontrol 2: maksimum drawdown

Maksimum drawdown, önceki bir özsermaye zirvesinden sonraki dibe en büyük düşüşü ölçer. Gerçek kullanıcı deneyimini toplam getiriden daha iyi tarif eder.

İki strateji de %20 bitebilir; biri yolda %6, diğeri %35 düşer. Farklı sermaye, risk toleransı ve durdurma kuralları gerektirirler.

İnceleyin: drawdown derinliği; süresi; toparlanma süresi; drawdown’ların kümelendiği rejimler.

Kontrol 3: maliyetler ve yürütme varsayımları

Yüksek cirolu bir strateji ücret, spread, slippage ve dolum kısıtları atlandığında çok daha iyi görünebilir.

Güvenilir bir açıklama ücret modelini, piyasa/limit emir simülasyonunu, büyük emirlerin tek fiyattan dolduğu varsayımını ve sinyal–dolum gecikmesini açıklamalıdır.

Kontrol 4: örnek içi ve örnek dışı davranış

Örnek içi veri stratejiyi oluşturur veya ayarlar. Örnek dışı veri, ayara katılmayan dönemde davranışın sürdüğünü test eder. Yalnızca güçlü örnek içi sonuçlar overfitting’i tarif edebilir.

Daha sağlam süreç, görülmemiş veriyi ayırır; parametre istikrarı için rolling veya segment testleri kullanır.

Kontrol 5: en kötü dönemler ve durdurma koşulları

En kötü ayı, en uzun kayıp dizisini ve en zor rejimi bulun. Gözlemleri işletim kurallarına çevirin:

• tahsisi ne zaman azaltmalı;
• ne zaman duraklatmalı;
• ne zaman yeni backtest gerekir;
• hangi sapmalar orijinal varsayımın artık geçerli olmadığını gösterir.

Backtest kontrol listesi

QANTERION’da backtest kullanımı

Backtestler tahsis edilebilir sermaye, strateji eşikleri ve hesap riskinin yanında durmalı — bağımsız bir liderlik tablosu olmamalıdır. Risk bütçesiyle strateji seçimi ile devam edin ve risk açıklamasıni inceleyin.