위험 예산으로 자동매매 전략을 고르는 방법

짧은 답변: 계정이 감당할 수 있는 손실과 변동성을 먼저 정한 뒤, 자본 임계값·낙폭 허용 범위·운영 조건에 맞는 전략을 고르세요. 역사 수익률은 마지막에 비교할 지표 중 하나이지, 첫 번째 기준이 아닙니다.

위험 예산이란?

위험 예산은 “얼마를 잃을 계획인가”가 아닙니다. 어떤 전략에 대해 계정이 감수할 불확실성의 상한을 사전에 정의한 것입니다. 보통 다음을 포함합니다.

• 전략에 배분할 수 있는 자본;
• 허용 가능한 최대 낙폭;
• 일일 또는 기간별 손실 경계;
• 다른 전략·포지션과 합산한 총위험;
• 일시 중지 또는 종료를 발동하는 조건.

위험 예산이 없으면 최근 성과에 끌려, 가장 부적절한 시점에 배분을 늘리기 쉽습니다.

1단계: 총자산과 배분 가능 자본을 구분한다

총자산이 곧 신규 전략에 투입 가능한 자금은 아닙니다. 계정에는 다음도 포함될 수 있습니다.

• 다른 전략에 이미 배정된 자본;
• 포지션을 지탱하는 증거금;
• 처리 중이거나 제한된 자금;
• 출금, 안전 버퍼, 기타 용도의 예비 자금.

출발점은 배분 가능 자본이며, 이상 변동에 대비한 여력을 남깁니다.

2단계: 낙폭을 계정 영향으로 번역한다

어떤 전략의 역사적 최대 낙폭이 15%라고 가정합니다. 미래에도 15%로 제한된다는 뜻은 아니지만, 노출을 이렇게 가늠할 수 있습니다.

10,000달러를 배분했고 비슷한 하락이 발생하면, 시가평가 하락은 약 1,500달러. 계정은 더 나쁜 결과도 감당할 수 있는가?

역사적 최댓값을 단단한 천장으로 쓰지 마세요. 새로운 시장 체제, 체결 차이, 여러 전략의 동시 실패는 더 큰 손실을 만들 수 있습니다.

3단계: 비슷한 전략은 분산이 아니다

이름이 다르다고 위험이 독립적인 것은 아닙니다. 두 전략이 모두 추세, 동일 자산, 동일 세션, 유사 신호에 의존할 수 있습니다. 체제가 바뀌면 함께 낙폭이 커질 수 있습니다.

비교할 항목:

• 거래 자산과 방향;
• 보유 기간;
• 신호 원천;
• 손익이 발생하는 시장 환경;
• 기존 포지션·전략과의 중첩.

4단계: 일시 중지 조건을 먼저 적는다

전략을 시작하기 전에 일시 중지와 재평가 조건을 정의합니다.

• 낙폭이 관찰 임계값을 넘는다;
• 실제 거래 빈도가 백테스트와 크게 어긋난다;
• 비용, 슬리피지, 지연이 현저히 악화된다;
• 데이터 소스가 중단되어 상태를 확인할 수 없다;
• 행동이 원래 가정과 더 이상 맞지 않는다.

일시 중지는 실패의 인정이 아니라 위험 통제 행동입니다.

실무적인 선정 순서

1. 배분 가능 자본을 확인한다.
2. 계정 수준의 위험 예산을 설정한다.
3. 자본 임계값을 만족하지 못하는 전략을 제외한다.
4. 기간, 낙폭, 비용, 안정성을 검토한다.
5. 기존 위험과의 상관을 비교한다.
6. 일시 중지·종료·재평가 조건을 적는다.
7. 더 높은 권한 환경을 고려하기 전에 시뮬레이션 또는 페이퍼 모드로 관찰한다.

QANTERION에서의 전략 선정

QANTERION은 배분 가능 자본, 전략 임계값, 백테스트, 위험 메모를 하나의 워크플로에 둡니다. 따라서 “사용 가능”은 단순한 버튼 상태가 아니라, 계정 조건과 위험 규칙의 결과입니다.

선정 전에 백테스트 읽기 체크리스트를 확인하세요. 현재 모드와 권한은 FAQ를 참고하세요.