Definisi

Slippage

Slippage adalah selisih antara harga yang Anda harapkan dan harga yang Anda dapat. Definisi, rumus, mengapa membesar dengan ukuran, dan bagaimana ia membatalkan backtest.

Diperbarui

Slippage adalah selisih antara harga yang dituju sebuah transaksi dan harga saat benar-benar terisi, dinyatakan sebagai persentase dari harga yang dituju. Ia muncul karena order menyerap likuiditas yang tersedia: order market menyusuri order book sampai terisi, dan makin dalam menyusuri, makin buruk harga rata-ratanya. Slippage tumbuh seiring ukuran order, volatilitas, dan tipisnya pasar.

Dikenal juga sebagai
slippage eksekusi · dampak harga

Cara menghitungnya

            Slippage = |Fill price − Intended price| ÷ Intended price × 100 %

Round-trip cost = (Fees × 2) + (Slippage × 2) + Funding held
Subtract the whole line from expectancy, not from profits.

Contoh perhitungan: Dituju $65.000, terisi $65.065 → slippage 0,1%, atau $65 pada order senilai $65.000.

Membesar secara non-linier terhadap ukuran

Menggandakan order tidak menggandakan slippage — ia membawa order lebih dalam ke order book, tempat setiap unit tambahan lebih mahal dari sebelumnya. Karena itu strategi yang menguntungkan pada ukuran $10.000 bisa merugi pada $500.000 tanpa satu aturan pun berubah, dan karena itu kapasitas adalah sifat bawaan strategi, bukan pertimbangan belakangan.

Ini celah utama antara backtest dan live

Backtest yang mengisi di harga penutupan, di mid, atau di harga sinyal mengasumsikan likuiditas yang tidak tersedia. Bersama biaya, slippage yang tidak dimodelkan adalah alasan paling umum sebuah strategi yang menguntungkan dalam pengujian merugi di produksi, terutama pada sistem frekuensi tinggi atau berstop ketat yang keunggulan per transaksinya tipis.

Cara salah menafsirkannya

Slippage kerap dimodelkan sebagai angka basis poin tetap. Slippage nyata bergantung pada kondisi: ia melonjak persis pada situasi bergejolak ketika strategi paling banyak bertransaksi, sehingga rata-rata yang diambil dari periode tenang meremehkan biayanya justru saat biaya itu paling penting.

Hitung sendiri

Lihat juga

Sumber

Definisi ini bersifat edukasi. Tidak ada nasihat investasi di sini, dan tidak ada metrik yang dijelaskan yang memprediksi hasil di masa depan.

Mengetahui definisi adalah bagian yang mudah

Tahu apa itu drawdown tidak sama dengan punya sistem yang berhenti saat drawdown tercapai. QANTERION menerapkan batasan itu selagi strategi berjalan.

Mulai di paper — gratisLihat harga